Dans un vote de confiance envers un large éventail de technologies de pointe, le géant japonais Hitachi vient de lever pas moins de 400 millions de dollars pour son 4ème fonds d’investissement via sa branche capitale risque Hitachi Ventures. Ce tour de table massif permettra au groupe de renforcer son portefeuille déjà très diversifié, allant de l’intelligence artificielle aux biotechnologies en passant par la très prometteuse fusion nucléaire.

Un positionnement audacieux sur les technologies du futur

Basé à Munich mais avec une forte présence aux États-Unis, Hitachi Ventures se distingue par son approche très ouverte en termes d’investissements. Selon Stefan Gabriel, Directeur Général du fonds :

Nous sommes ouverts à toutes les opportunités de rupture. Il y a beaucoup à faire autour du quantique, du nucléaire, des sciences de la vie, des technologies spatiales. Pas trop large pour autant – nous avons une vision claire de ce qui nous enthousiasme dans ces domaines.

– Stefan Gabriel, Directeur Général de Hitachi Ventures

Avec ce nouveau véhicule d’investissement, Hitachi Ventures compte se concentrer sur les séries A, avec des premiers tickets autour de 5 millions de dollars en moyenne. Le fonds garde néanmoins sous le coude près de 55% de son capital pour des tours de refinancement ultérieurs.

Une structure atypique pour un corporate VC

Si Hitachi Ventures porte le nom du conglomérat japonais, son fonctionnement s’apparente davantage à celui d’un fonds de venture capital classique. Hitachi est certes le seul et unique commanditaire (Limited Partner), mais le comité d’investissement est entièrement composé des partners du fonds qui n’ont pas à faire valider leurs décisions par la maison mère.

Pour autant, Hitachi Ventures travaille main dans la main avec le groupe industriel, notamment pour aider les startups en portefeuille à mieux cerner les besoins d’un potentiel futur client de taille. Comme l’explique Pete Bastien, partner et président des opérations américaines :

Nous pouvons vous mettre en relation avec Hitachi, mais c’est à votre produit de faire ses preuves.

– Pete Bastien, Partner et Président US de Hitachi Ventures

Des investissements prometteurs dans l’énergie et l’IA

Le fonds a déjà à son actif plusieurs participations remarquées, témoignant de son appétence pour l’innovation de rupture. Dans le domaine très stratégique de l’énergie, on peut citer :

• Ascend Elements, spécialisée dans le recyclage de batteries
• Thea Energy, une startup développant la fusion nucléaire
• Wase, qui transforme les eaux usées en énergie verte

Du côté de l’IA, Hitachi Ventures s’intéresse particulièrement aux applications en entreprise comme :

• Ema pour optimiser les workflows
• StrikeReady sur le volet cybersécurité
• Makersite pour améliorer les chaînes d’approvisionnement

Conclusion : un acteur à suivre dans la deeptech

Avec cette nouvelle levée record et un positionnement technologique ambitieux, Hitachi Ventures s’impose comme l’un des investisseurs les plus en vue du secteur. Son portefeuille éclectique mais cohérent illustre bien les grandes tendances à l’œuvre dans la deeptech, entre transition énergétique et transformation digitale. Nul doute que le fonds japonais aura un rôle clé à jouer pour faire émerger les futures licornes de ces filières d’avenir. Un acteur corporate à suivre de très près !